全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司關(guān)于修訂《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則》的公告(2017)

全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司關(guān)于修訂《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則》的公告
（股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公告〔2017〕196號(hào)）
為落實(shí)《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》（證監(jiān)會(huì)令第130號(hào)）的要求，有效控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司對(duì)《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則（試行）》（以下簡(jiǎn)稱《管理細(xì)則》）進(jìn)行了修訂，現(xiàn)予以發(fā)布。
請(qǐng)各主辦券商嚴(yán)格執(zhí)行新修訂的《管理細(xì)則》，從內(nèi)部制度、技術(shù)準(zhǔn)備、人員配備等方面做好準(zhǔn)備，加強(qiáng)業(yè)務(wù)人員培訓(xùn)，確保相關(guān)業(yè)務(wù)人員熟悉規(guī)則并在實(shí)際工作中嚴(yán)格執(zhí)行投資者適當(dāng)性管理制度的要求。同時(shí)，制作相關(guān)宣傳材料，通過營(yíng)業(yè)部現(xiàn)場(chǎng)、微博微信公眾號(hào)、公司官網(wǎng)等渠道進(jìn)行宣傳，做好投資者教育工作。
特此公告。
附件：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則
全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司
2017年6月27日
附件
全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則
（2013年2月8日發(fā)布，2013年12月30日第一次修訂并施行，2017年7月1日第二次修訂并施行）
第一條 為保障全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（以下簡(jiǎn)稱全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)）平穩(wěn)有序發(fā)展，有效控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，根據(jù)《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》（以下簡(jiǎn)稱《辦法》）、《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則（試行）》（以下簡(jiǎn)稱《業(yè)務(wù)規(guī)則》）等規(guī)定，制定本細(xì)則。
第二條 投資者參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓等相關(guān)業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)熟悉全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)相關(guān)規(guī)定，了解掛牌公司股票風(fēng)險(xiǎn)特征，結(jié)合自身風(fēng)險(xiǎn)偏好確定投資目標(biāo)，客觀評(píng)估自身的心理和生理承受能力、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力及風(fēng)險(xiǎn)控制能力，審慎決定是否參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓等業(yè)務(wù)。
第三條 下列機(jī)構(gòu)投資者可以申請(qǐng)參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓：
（一）實(shí)收資本或?qū)嵤展杀究傤~500萬元人民幣以上的法人機(jī)構(gòu)；
（二）實(shí)繳出資總額500萬元人民幣以上的合伙企業(yè)。
第四條 《辦法》第八條第二款、第三款規(guī)定的證券公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、基金管理公司及其子公司產(chǎn)品、期貨公司資產(chǎn)管理產(chǎn)品、銀行理財(cái)產(chǎn)品、保險(xiǎn)產(chǎn)品、信托產(chǎn)品、經(jīng)行業(yè)協(xié)會(huì)備案的私募基金等理財(cái)產(chǎn)品，社會(huì)保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老金，慈善基金等社會(huì)公益基金，合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）、人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者（RQFII）等機(jī)構(gòu)投資者，可以申請(qǐng)參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓。
第五條 同時(shí)符合下列條件的自然人投資者可以申請(qǐng)參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓：
（一）在簽署協(xié)議之日前，投資者本人名下最近10個(gè)轉(zhuǎn)讓日的日均金融資產(chǎn)500萬元人民幣以上。金融資產(chǎn)是指銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計(jì)劃、銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險(xiǎn)產(chǎn)品、期貨及其他衍生產(chǎn)品等。
（二）具有2年以上證券、基金、期貨投資經(jīng)歷，或者具有2年以上金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)、投資、風(fēng)險(xiǎn)管理及相關(guān)工作經(jīng)歷，或者具有《辦法》第八條第一款規(guī)定的證券公司、期貨公司、基金管理公司及其子公司、商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、信托公司、財(cái)務(wù)公司，以及經(jīng)行業(yè)協(xié)會(huì)備案或者登記的證券公司子公司、期貨公司子公司、私募基金管理人等金融機(jī)構(gòu)的高級(jí)管理人員任職經(jīng)歷。
具有前款所稱投資經(jīng)歷、工作經(jīng)歷或任職經(jīng)歷的人員屬于《證券法》第四十三條規(guī)定禁止參與股票交易的，不得申請(qǐng)參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓。
第六條 下列投資者可以參與掛牌公司股票定向發(fā)行：
（一）《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第三十九條規(guī)定的公司股東、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、核心員工，以及符合投資者適當(dāng)性管理規(guī)定的自然人投資者、法人投資者及其他經(jīng)濟(jì)組織；
（二）符合參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓條件的投資者。
第七條 公司掛牌前的股東、通過定向發(fā)行持有公司股份的股東等，如不符合參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓條件，只能買賣其持有的掛牌公司股票。
已經(jīng)參與掛牌公司股票買賣的投資者保持原有交易權(quán)限不變。
第八條 法律法規(guī)、行政規(guī)章和全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱全國(guó)股轉(zhuǎn)公司）對(duì)產(chǎn)品或服務(wù)的投資者準(zhǔn)入要求另有規(guī)定的，從其規(guī)定。
第九條 主辦券商應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱中國(guó)證監(jiān)會(huì)）有關(guān)規(guī)定及本細(xì)則要求，建立健全投資者分類、產(chǎn)品或服務(wù)分級(jí)和適當(dāng)性匹配等內(nèi)部管理制度，明確匹配依據(jù)、方法、流程等，并報(bào)全國(guó)股轉(zhuǎn)公司備案。
第十條 主辦券商應(yīng)當(dāng)切實(shí)履行投資者適當(dāng)性管理職責(zé)，了解投資者的身份、財(cái)務(wù)狀況、證券投資經(jīng)驗(yàn)等相關(guān)信息，評(píng)估投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力，有針對(duì)性地開展風(fēng)險(xiǎn)揭示、投資者知識(shí)普及、投資者服務(wù)等工作，引導(dǎo)投資者審慎參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓等相關(guān)業(yè)務(wù)。
第十一條 主辦券商應(yīng)當(dāng)認(rèn)真審核投資者提交的相關(guān)材料，并與投資者書面簽署《買賣掛牌公司股票委托代理協(xié)議》和《掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓特別風(fēng)險(xiǎn)揭示書》。
投資者應(yīng)抄錄《掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓特別風(fēng)險(xiǎn)揭示書》中的特別聲明。
第十二條 主辦券商應(yīng)當(dāng)針對(duì)不同類別的投資者制定服務(wù)方案和管理流程，根據(jù)客戶的不同特點(diǎn)，講解全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)業(yè)務(wù)規(guī)則和風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，提示參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)。
第十三條 主辦券商應(yīng)當(dāng)建立投資者評(píng)估數(shù)據(jù)庫，結(jié)合所了解的投資者信息和投資者參與掛牌公司股票轉(zhuǎn)讓的情況，每年對(duì)評(píng)估數(shù)據(jù)庫進(jìn)行更新，留存評(píng)估結(jié)果備查。
第十四條 主辦券商應(yīng)當(dāng)在投資者首次參與掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓之日起，通過主動(dòng)提醒、動(dòng)態(tài)跟蹤、定期檢查等方式，督促投資者持續(xù)符合要求。
主辦券商應(yīng)當(dāng)自為自然人投資者開通權(quán)限之日起每12個(gè)月內(nèi)至少對(duì)其進(jìn)行一次持續(xù)評(píng)估，如其前5個(gè)轉(zhuǎn)讓日日均資產(chǎn)低于申請(qǐng)開通權(quán)限時(shí)準(zhǔn)入資產(chǎn)規(guī)模要求的60%時(shí)，主辦券商應(yīng)當(dāng)履行特別的注意義務(wù)，包括制定專門的工作程序，追加了解相關(guān)信息，告知特別的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，或者增加回訪頻次等。
第十五條 投資者應(yīng)當(dāng)配合主辦券商投資者適當(dāng)性管理工作，如實(shí)提供申報(bào)材料。投資者不予配合或提供虛假信息的，主辦券商應(yīng)當(dāng)拒絕為其辦理掛牌公司股票公開轉(zhuǎn)讓相關(guān)業(yè)務(wù)或者限制其交易權(quán)限。
第十六條 主辦券商應(yīng)當(dāng)妥善保管投資者的檔案資料，除依法配合調(diào)查和檢查外，應(yīng)當(dāng)為投資者保密。
第十七條 主辦券商應(yīng)當(dāng)妥善保存業(yè)務(wù)辦理、投資者服務(wù)過程中風(fēng)險(xiǎn)揭示的語音或影像留痕。
第十八條 主辦券商發(fā)現(xiàn)客戶存在異常交易行為或者違法違規(guī)行為時(shí)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)全國(guó)股轉(zhuǎn)公司相關(guān)規(guī)定及時(shí)提醒客戶，并向全國(guó)股轉(zhuǎn)公司報(bào)告。
第十九條 全國(guó)股轉(zhuǎn)公司對(duì)存在異常交易行為的投資者采取口頭或書面警示等監(jiān)管措施的，主辦券商應(yīng)當(dāng)及時(shí)與投資者取得聯(lián)系，告知其有關(guān)監(jiān)管要求和采取的監(jiān)管措施。
對(duì)出現(xiàn)異常交易行為的投資者，全國(guó)股轉(zhuǎn)公司可以限制其交易，主辦券商應(yīng)當(dāng)予以配合。
第二十條 主辦券商應(yīng)當(dāng)為投資者提供合理的投訴渠道，指定專門部門受理投訴，妥善處理與投資者的矛盾和糾紛，并認(rèn)真做好記錄工作。
第二十一條 主辦券商應(yīng)當(dāng)按照全國(guó)股轉(zhuǎn)公司的要求報(bào)送投資者適當(dāng)性管理相關(guān)信息，并配合中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)、全國(guó)股轉(zhuǎn)公司等監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)其投資者適當(dāng)性管理執(zhí)行情況進(jìn)行檢查，如實(shí)提供投資者開戶資料、資金賬戶情況等信息，不得隱瞞、阻礙和拒絕。
主辦券商應(yīng)當(dāng)妥善保存其履行投資者適當(dāng)性義務(wù)的相關(guān)信息資料，保存期限不得少于20年。
第二十二條 主辦券商及其相關(guān)業(yè)務(wù)人員違反本細(xì)則規(guī)定，全國(guó)股轉(zhuǎn)公司可依據(jù)《業(yè)務(wù)規(guī)則》等有關(guān)規(guī)定采取相應(yīng)的監(jiān)管措施或紀(jì)律處分。
第二十三條 本細(xì)則所稱“以上”含本數(shù)。
第二十四條 本細(xì)則由全國(guó)股轉(zhuǎn)公司負(fù)責(zé)解釋。
第二十五條 本細(xì)則自2017年7月1日起施行，《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)投資者適當(dāng)性管理細(xì)則（試行）》同時(shí)廢止。